Isi
Koefisien beta dihitung dengan persamaan matematika dalam analisis statistik. Koefisien beta adalah konsep yang awalnya diambil dari model penetapan harga aset modal umum yang menunjukkan risiko aset individu dibandingkan dengan pasar secara keseluruhan. Konsep ini mengukur seberapa banyak aset tertentu bergeser dalam kaitannya dengan spektrum yang lebih luas. Koefisien beta dapat membantu dalam mencoba memprediksi kecenderungan saham tertentu dan menghitung risiko secara keseluruhan.
Analisis data yang dipertanyakan. Jika suatu aset tertentu membawa koefisien beta 1, ia memiliki volatilitas yang sama dengan tolok ukur pasar yang relevan, yang berarti keamanan bergeser kurang dari keseluruhan indeks pasar.
Lihat koefisien beta di atas 1. Beta di atas 1 menunjukkan aset lebih volatil dan berisiko lebih tinggi. Mereka bergeser lebih dari pasar secara keseluruhan.
Memahami apa yang dibandingkan dengan koefisien beta. Untuk semua aset A.S., koefisien beta saham tertentu umumnya mengukur volatilitasnya terhadap indeks S&P 500. Misalnya jika suatu saham umumnya bergerak lima persen untuk setiap satu persen perubahan dalam S&P 500, ia memiliki koefisien beta 5. Ini adalah risiko yang lebih tinggi dan bergeser lebih dari pasar secara keseluruhan. Saham khusus ini mungkin menawarkan pengembalian yang lebih besar daripada mereka yang memiliki beta lebih rendah, tetapi berisiko lebih tinggi.